麻煜祺1 原泽群2 忽欣迪2 郑琪慧2 闫嘉龙2
1.山西财经大学
2.中北大学
摘要：电子货币是为了适应现代计算机信息网络以及信息技术潮流而出现的新型货币，与其他传统货币形式相比，电子货币信息流通运行速度快，存储占用空间小，匿名应用程度强，是现代金融技术创新和网络信息、加密技术不断发展相互推动结合的产物。不过，电子货币的广泛应用也对我国传统市场货币政策理论研究造成了巨大冲击，带来了诸多风险。因此，电子货币学就是把“双刃剑”，唯有通过各种科学、合理、有效的综合应用，才能充分发挥和突出其最大应用价值。
关键词：电子货币；货币体系；影响及完善机制
引言：随着现代信息技术技术和移动互联网的高速发展，货币交易形式也随之发生了巨大的技术转变，电子货币作为一种新型的现代电子支付交易工具，逐渐登上了我国社会经济舞台，它已经成为适应现代计算机移动网络时代信息技术发展趋势的一种新型电子货币，引领我国移动电子支付技术进入千家万户。电子货币最大的优点是可以让你随时随地直接交易基金。然而，随着我国电子商务的快速发展，电子货币的广泛应用日益突出，这也对我国传统的货币政策理论和货币政策产生了巨大的经济冲击，并带来了一系列的投资风险。因此，近年来，各类电子货币的应用发展迅速，但也引起了国家的高度重视。为有效应对各类电子货币可能面临的金融风险和安全风险，中国央行出台了相关监管政策，严格限制各类电子货币的非法使用。本文将对此进行探讨。
一、电子货币对中央银行的影响
1、对中央银行独立性的影响
货币政策原则是中央银行为了加快实现特定的国民经济发展目标而不断采取的各种措施控制和合理调节特定货币资金供应量和货币信用量的政策方针、措施的综合总和。不同时期经济发展条件的发达国家必然可能会同时实施不同的宏观货币政策。同一经济国家在不同时期经济社会发展阶段时期的不同经济发展周期阶段，其经济环境也可能会随之发生较大幅的变化，因而也可能会分别采用不同的宏观货币政策。这本身就是中国货币政策的根本独立性。比如，央行可以直接调整利率政策，进而直接影响货币市场的货币量，以达到实施货币政策的既定目标。在这种电子货币的影响下，市场正常流通的货币量不再受到货币利率不断变化的影响，这可能使央行的货币利率政策完全失效。因此，央行在研究制定利率调控措施时，也应充分考虑其对电子货币的直接影响。
2、电子货币对中央银行电子货币市场垄断权和发行权的重要影响
各国的基础货币都认为是由其中央银行具有代表性的国家进行垄断市场发行，它实质上就直接控制了国家基础货币量，进而直接影响关系到其他重要经济指标。正是由于它的这种非法垄断经济行为也才使得它得以成为银行行业中的主要领导者。然而，随着传统电子货币的广泛使用，传统电子货币被其他电子货币完全取代，绝大多数传统电子货币产品直接由其他商业金融机构甚至其他非金融经济实体发行，这样，电子货币的首次出现，彻底打破了中央银行在电子货币市场上的垄断和发行权。例如，货币市场上有很多新的电子货币，如支付宝、财付通、余额宝等。这些新型电子货币往往得不到中央银行的严格监管，这对中央银行的电子货币产生了很大的负面影响。
3、电子货币的流行方式加大了监管难度
电子货币的快速发行和大规模流通，对我国传统的电子货币交易供给模式产生了巨大的经济冲击。对于负责实际发行货币的行政业务部门来说，由于不受电子货币的直接影响，很难准确估算实际发行货币的总量。同时，由于现行的相关法律法规，没有完善的市场监管和考核管理体系，难以有效控制各类电子货币的合规发行，这使得电子货币汇率乘数的波动更加复杂。因此，电子货币的实际发行必然直接影响到电子货币的乘数和整个纸质电子货币的实际发行。
[1]
二、完善电子货币监管的法律规范制度
1、从相关法律、法规三个层面对我国电子货币进行政策疏导
电子货币的发行管理离不开一套完善的相关法律法规制度，应尽快建立一套适应我国电子货币支付发行与监督流通的相关法律制度规范，在目前全国各地建立统一的全国电子货币市场支付交易网络管理系统，确立中央银行在我国电子货币市场支付管理体系建设中的重要主导地位和发挥银监会的重要监督指导作用，从而切实加强对各类型商业融资银行之间电子货币支付发行交易数量和总规模、交易增值空间、资金流的综合监督控制。建立健全规范科学的全国电子货币市场流通管理体制。
2、金融监管管理部门应当加强对各类电子货币业务发行经营主体的检督监管
金融监管管理部门认为应继续加强对各类电子货币产品发行交易主体的市场监管检查力度。比如将债券发行货币主体范围限制在我国相关商业银行金融机构的内部，这一改革举措将更加有利于有效实现我国金融机构货币制度的安全可控性。而中央银行的金融主体经济地位也不会因此受到太大冲击，原来的工商银行业务监管考核制度依然已经可以完全适用。
3、建立统一的支付转账网络系统
随着央行数字化、网络化的快速发展，监管部门也相应在央行全国范围建立统一的一个包括各行业金融机构和非金融业务机构共同参与的全国电子货币网络支付交易转账系统网络管理系统，实现央行在全国电子货币网络支付转账体系建设中的市场主导及综合监控系统作用。
4、建立安全的金融操作管理环境，增加中国电子货币网络金融体系的安全信用指数
传统的电子货币市场金融体系正日益面临受到现代电子货币金融体系的严重冲击，电子货币在我国货币市场金融业快速发展过程中的重要地位正越来越需要得到极大强化。建立安全的货币网络金融操作管理环境，增加了对电子货币网络金融体系的安全防护指数，实际上也就是对数字货币电子金融体系的有力安全保护。[2]
三、电子货币的发展趋势
综上所述，电子货币的使用普及率越来越高，从我们最初的使用银行卡和计划卡扫码支付，到现在更为普遍的手机微信扫码支付、支付宝支付，甚至也就是即将正式走向我们全体普通大众的微信刷脸扫码支付，电子货币，都给我们的日常生活方式带来了翻天覆地的巨大变化。但与此同时，我们也还需要清楚地正确认识和看到，即使到现在我们为止，电子货币仍然远远不是一种基础电子货币，只是一种二次货币通货。不过，随着我国经济社会的快速发展，综合分析看来，电子货币在未来必定会发展成为一种独立的国际通货。因此，电子货币对我国货币政策的直接影响仍然是不容忽视的。为此，只有尽早对未来电子货币市场做出深刻理解，全面准确判断未来电子货币对传统货币市场供给和电子货币市场需求的直接影响，才能真正使我们能够拥有一个足够的货币知识和心理准备，以能力应对未来电子货币在未来几年可能还会带来的诸多挑战。[3]
结语：电子货币市场作为一把我国经济健康发展的大过程游戏中的”双刃剑”，我们一定要合理地充分使用它，利用它，通过研究调整有关货币政策及研究制定执行有关货币法律，尽可能多地发挥和突出它的最大使用价值，通过促进电子货币的不断推广普及，使得我国经济快速健康发展。国家的相关部门应对电子货币建立相关的制度，对于电子货币产生的影响以及相关的制度冲击进行不断地了解，做好相应的应急措施，在做大程度上保证电子货币的正常运行，使其能够充分发挥出本身具有的急啊之，进而每个消费者都尽可能从中终身受益，达到经济效益率的最大化。
参考文献：
[1]李志刚. 浅谈电子货币对货币体系的影响及完善机制[J]. 现代商业, 2014, 000(018):163-164.
[2]王澍. 浅析电子货币对传统货币体系的影响[J]. 现代商业, 2019, 524(07):90-91.
[3]沈晶雪. 电子货币发展对中国货币供给影响的研究[D]. 东北财经大学, 2016.